“三品、三表、三流”小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)法
2017-07-26
一、小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)形式
(一)信用風(fēng)險(xiǎn)。是指借款者未能及時(shí)、足額地償還銀行貸款而造成違約的可能性。集中表現(xiàn)為小微企業(yè)的經(jīng)營時(shí)間相對(duì)較短，財(cái)富積累較少，償還能力弱，無有效的實(shí)物進(jìn)行抵押或者償還。由于小微企業(yè)屬于私營企業(yè)，長(zhǎng)期持續(xù)經(jīng)營的理念薄弱，短期利潤(rùn)的吸引加上財(cái)務(wù)制度的可信度相對(duì)較低，所以，當(dāng)企業(yè)面臨的不確定因素不斷增加時(shí)，其整體的信用風(fēng)險(xiǎn)必然增加。另外，小微企業(yè)違約成本較低，容易引起道德風(fēng)險(xiǎn)。
(二)政策風(fēng)險(xiǎn)。政策風(fēng)險(xiǎn)主要是指企業(yè)在經(jīng)營過程中，政府制定的某些政策對(duì)企業(yè)所在的行業(yè)產(chǎn)生明顯影響而導(dǎo)致外部環(huán)境變化的風(fēng)險(xiǎn)。很多小微企業(yè)都是由于產(chǎn)品技術(shù)不達(dá)標(biāo)或者無力革新技術(shù)而經(jīng)營困難，有的企業(yè)經(jīng)營不善被迫關(guān)閉，導(dǎo)致商業(yè)銀行面臨著巨大的政策風(fēng)險(xiǎn)。
(三)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)主要是指由于小微企業(yè)所處行業(yè)的發(fā)展和盈利環(huán)境發(fā)生變動(dòng)或者行業(yè)的周期性所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。隨著小微企業(yè)數(shù)量的不斷增加，用工荒等問題的出現(xiàn)，對(duì)很多小微企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展造成了嚴(yán)重阻礙。大多數(shù)小微企業(yè)在勞動(dòng)密集型行業(yè)里艱難生存，用工荒導(dǎo)致生產(chǎn)成本的不斷提高，讓小微企業(yè)的生存空間被進(jìn)一步擠壓。
(四)經(jīng)營管理風(fēng)險(xiǎn)。指小微企業(yè)的經(jīng)營管理不善而導(dǎo)致的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)際上，這種風(fēng)險(xiǎn)在許多地區(qū)的小微企業(yè)中廣泛存在，很多企業(yè)都是因?yàn)榻?jīng)營管理不善而導(dǎo)致的盈利水平大幅下降，從而無力償還銀行貸款。許多地區(qū)小微企業(yè)屬于私人企業(yè)，企業(yè)主的個(gè)人素質(zhì)尤其是企業(yè)主的個(gè)人能力和心理素質(zhì)等條件，對(duì)于企業(yè)的管理和運(yùn)作都會(huì)起到相應(yīng)的影響，商業(yè)銀行為小微企業(yè)提供貸款不得不面臨著巨大的經(jīng)營管理風(fēng)險(xiǎn)。
（五)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。指小微企業(yè)在發(fā)展過程中，受到市場(chǎng)價(jià)格等因素的影響而產(chǎn)生的潛在資產(chǎn)的損失。較為典型的是2010-2011年的歐債危機(jī)，對(duì)我國很多地區(qū)從事進(jìn)出口貿(mào)易的小微企業(yè)造成了巨大打擊，尤其是從事勞動(dòng)密集型的小微企業(yè)，更是這場(chǎng)金融風(fēng)暴中最大的受害者。受到國外市場(chǎng)萎縮的影響，部分小微企業(yè)現(xiàn)金流出現(xiàn)斷裂，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)明顯變大，這些問題的存在，為商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)帶來了嚴(yán)重的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。
二、“三品、三表、三流”評(píng)價(jià)法
(一)三品?！叭贰奔词侵溉似?、產(chǎn)品、押品。
1.人品。主要目的在于判斷融資申請(qǐng)人從主觀上是否有主動(dòng)還款的意愿，以及其主觀違約幾率大小的情況。應(yīng)主要了解擬申請(qǐng)融資客戶及實(shí)際控制人或管理者的信用經(jīng)歷及道德品質(zhì)，了解其是否存在不良記錄和不良嗜好，生活作風(fēng)或工作作風(fēng)是否正派，是否有事業(yè)心和強(qiáng)烈的還款意愿。了解的主要途徑有公告信息共享平臺(tái)、其身邊的親戚朋友、業(yè)務(wù)伙伴、生意同行等。
2.產(chǎn)品。主要目的在于了解擬融資企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力、議價(jià)能力以及未來可持續(xù)發(fā)展能力，據(jù)此判斷其經(jīng)營是否正常，未來是否具備穩(wěn)定的還款來源。了解的具體內(nèi)容包括生產(chǎn)或提供產(chǎn)品及服務(wù)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，上下游客戶的質(zhì)量、集中度以及合作的穩(wěn)定程度，產(chǎn)品的生命周期等方面。了解的主要途徑有公開媒體信息評(píng)價(jià)(如報(bào)刊、互聯(lián)網(wǎng)、雜志等)，查看其交易合同及訂單、生意同行的評(píng)價(jià)以及其產(chǎn)品及服務(wù)的用戶滿意度等。
3.押品。主要在于審核申請(qǐng)融資企業(yè)所提供的擔(dān)保是否足值有效，是否對(duì)銀行的信貸資產(chǎn)起到有效的保障作用，即第二還款是否充足。擔(dān)保措施不僅僅局限于傳統(tǒng)的抵押、質(zhì)押及保證擔(dān)保，其范圍應(yīng)擴(kuò)大至所有對(duì)銀行信貸資產(chǎn)起到有效保障的各種措施，如現(xiàn)金流控制、交易流程控制等。同時(shí)，了解客戶的資產(chǎn)實(shí)力，弄清其真實(shí)的資產(chǎn)負(fù)債比，以此評(píng)判融資者的違約成本，納入融資保障評(píng)價(jià)的范疇。
(二)三表?！叭怼奔词侵杆姎獗怼F(xiàn)金表、出入庫單或報(bào)關(guān)單等。對(duì)“三表”的了解分析旨在解決小微企業(yè)由于管理能力有限、避稅以及隱瞞真實(shí)經(jīng)營情況等原因?qū)е碌呢?cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容失真，銀行無法準(zhǔn)確有效分析判斷其真實(shí)經(jīng)營情況的問題。
1.水電氣表分析。主要查看企業(yè)在一定時(shí)期經(jīng)營過程中使用水電氣能源的數(shù)量，查看企業(yè)的繳費(fèi)憑證，通過對(duì)企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)使用能源數(shù)量的分析，可大致判斷和了解該企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營是否正常，生產(chǎn)量的變化和淡旺季特點(diǎn)。在更進(jìn)一步了解企業(yè)行業(yè)生產(chǎn)規(guī)律后，還可通過單個(gè)產(chǎn)品的能源耗用量，大致推算出一定時(shí)期內(nèi)企業(yè)的產(chǎn)量。
2.現(xiàn)金表分析。查看企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)的現(xiàn)金流入流出量情況，例如，查看企業(yè)在銀行的現(xiàn)金流水賬、現(xiàn)金日記賬等。通過對(duì)現(xiàn)金表的查看分析，可大致了解企業(yè)的經(jīng)營是否正常，銷售收入規(guī)模，貨款回籠是否及時(shí)、連續(xù)、穩(wěn)定，現(xiàn)金收入是否能有效覆蓋到期負(fù)債支出等。在更進(jìn)一步了解企業(yè)所在行業(yè)的平均盈利水平后，還可大致推算出該企業(yè)的利潤(rùn)規(guī)模。
3.出入庫單或報(bào)關(guān)單分析。對(duì)出入庫單或報(bào)關(guān)單的分析主要是查看企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)貨物的出入庫或報(bào)關(guān)的情況，途徑通常為查看企業(yè)的出入庫單據(jù)或報(bào)關(guān)單據(jù)，正常情況下，報(bào)關(guān)單據(jù)的查看僅針對(duì)外貿(mào)型企業(yè)。通過對(duì)上述資料的查看分析，可大致了解企業(yè)的生產(chǎn)銷售數(shù)量規(guī)模，淡旺季特點(diǎn)、平均存貨水平，還可推算出一定時(shí)期內(nèi)企業(yè)的銷售收入規(guī)模，與現(xiàn)金表所分析反映的銷售規(guī)模相互印證，進(jìn)一步了解企業(yè)的真實(shí)經(jīng)營情況。
當(dāng)然，對(duì)“三表”的查看可根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況選擇性查看，通過一項(xiàng)資料就能準(zhǔn)確了解企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營情況，則無需再查看其他資料。例如某一生產(chǎn)型企業(yè)在生產(chǎn)過程中主要使用電力，則只需查看用電繳納憑證即可。外貿(mào)型企業(yè)可重點(diǎn)查看報(bào)關(guān)單或報(bào)關(guān)記錄即可，以此提高銀行審批效率，減輕企業(yè)負(fù)擔(dān)，為小微企業(yè)提供更為周到、便捷的服務(wù)。
(三)三流。所謂“三流”即“現(xiàn)金流、物流、信息流”。
1.現(xiàn)金流。指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中所產(chǎn)生的現(xiàn)金收入(回籠)與支出?？刂片F(xiàn)金流即是指銀行方通過特有的方式能夠改變企業(yè)的資金回流路徑，將企業(yè)的收入回籠現(xiàn)金鎖定到企業(yè)在該銀行開立的賬戶，以便能夠?qū)ζ髽I(yè)的經(jīng)營及收支狀況做到實(shí)時(shí)掌控和了解，從而進(jìn)一步控制企業(yè)的還款來源資金。
2.物流。指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中貨物、商品及原材料的交易、轉(zhuǎn)換及流動(dòng)?？刂莆锪饕话闶侵搞y行通過對(duì)企業(yè)商品及原材料等的控制，通過要求企業(yè)先還款后贖貨等方式緊緊把握企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的周期環(huán)節(jié)，最終達(dá)到控制企業(yè)經(jīng)營資金及時(shí)、定向回籠以歸還銀行貸款的目的。
3.信息流。指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中實(shí)時(shí)的交易信息變化情況。銀行通過對(duì)企業(yè)交易信息變化的實(shí)時(shí)了解與掌握，及時(shí)了解企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況，同時(shí)采取相應(yīng)措施，督促企業(yè)及時(shí)歸還銀行貸款。如銀行在掌握了企業(yè)實(shí)現(xiàn)銷售后資金已回籠的信息時(shí)，則應(yīng)要求企業(yè)及時(shí)歸還貸款。（來源：民間金融網(wǎng)）